DR 163: La cartera de éxito poco convencional de David Swensen

Tabla de contenido:

DR 163: La cartera de éxito poco convencional de David Swensen
DR 163: La cartera de éxito poco convencional de David Swensen

Video: DR 163: La cartera de éxito poco convencional de David Swensen

Video: DR 163: La cartera de éxito poco convencional de David Swensen
Video: Qué es la W-8BEN y cómo llenarla - YouTube 2024, Marcha
Anonim
Davd Swensen administra más de $ 20 mil millones en activos como el Director de Inversiones del fondo de dotación de Yale. Hace varios años destiló su experiencia y conocimiento en inversiones en un libro, Unconventional Success, para el inversor medio. El libro es una excelente guía de inversión pasiva de bajo costo. Uno de los muchos aspectos importantes de los libros es el "Marco para invertir el éxito" de Swensen.
Davd Swensen administra más de $ 20 mil millones en activos como el Director de Inversiones del fondo de dotación de Yale. Hace varios años destiló su experiencia y conocimiento en inversiones en un libro, Unconventional Success, para el inversor medio. El libro es una excelente guía de inversión pasiva de bajo costo. Uno de los muchos aspectos importantes de los libros es el "Marco para invertir el éxito" de Swensen.

El marco es una cartera de inversiones simple. La cartera está bien diversificada y orientada a la equidad, ideal para cualquier inversor. Aquí está su cartera recomendada:

  • 30% -U.S. Acciones
  • 15% -Foreign Developed Markets
  • 5% - Mercados emergentes
  • 20% -U.S. REITs
  • 15% -U.S. Bonos del tesoro
  • 15% de TIEMPO

Como señala Swensen, la asignación de activos es tanto arte como ciencia. Su marco no pretende ser la única cartera de inversión, sino más bien un punto de partida. En mi caso, por ejemplo, tengo menos en REIT (10%), más en mercados emergentes (10%) y menos en bonos (25%).

Sin embargo, utilizando el marco Swensen, armé una cartera con fondos mutuos específicos y ETF de una variedad de compañías de fondos mutuos e incluso del TSP (Thrift Savings Plan).

Vanguardia

Clase de activos Asignación Fondo Vanguard Acciones del inversionista ER Almirante Shares ER
Renta variable de EE. UU. 30% Vanguard Total Stock Market Index Fondo Inversor Acciones VTSMX 0.17 VTSAX 0.05
Renta variable extranjera desarrollada 15% Vanguard Developed Markets Markets Fund Acciones de los inversores VDVIX 0.20 VTMGX 0.09
Mercados emergentes 5% Acciones de Vanguard Emerging Markets Stock Index Fund Investor VEIEX 0.33 VEMAX 0.15
REITs de los Estados Unidos 20% Vanguard REIT Index Fund Acciones para inversores VGSIX 0.24 VGSLX 0.10
Bonos del Tesoro de EE. UU. 15% Acciones del inversor del Fondo de Tesorería de Intermedia a plazo de Vanguard VFITX 0.20 VFIUX 0.10
CONSEJOS 15% Vanguard Fondo de valores protegidos contra la inflación Acciones del inversionista VIPSX 0.20 VAIPX 0.10
Proporción de gastos promedio ponderado 0.21 0.09

Fidelidad

Clase de activos Asignación Fidelity Fund Clase de inversionista ER Clase de ventaja ER
Renta variable de EE. UU. 30% Fidelity Spartan® Total Market Index Fund Clase de inversores FSTMX 0.10 FSTVX 0.05
Renta variable extranjera desarrollada 15% Clase de inversores del Fidelity Spartan® International Index Fund FSIIX 0.20 FSIVX 0.12
Mercados emergentes 5% Fidelity Spartan® Emerging Markets Index Fund Clase de inversores FPEMX 0.31 FPMAX 0.20
REITs de los Estados Unidos 20% Fidelity Spartan® Real Estate Index Fund Clase de inversores FRXIX 0.23 FSRVX 0.09
Bonos del Tesoro de EE. UU. 15% Fidelity Spartan® Intermediate Treasury Bond Index Fund Clase de inversores FIBIX 0.20 FIBAX 0.10
CONSEJOS 15% Fidelity Spartan® Inflation-Protected Bond Index Fund Clase de inversionista FSIQX 0.20 FSIYX 0.10
Proporción de gastos promedio ponderado 0.18 0.09

iShares

Clase de activos Asignación iShares Corazón ER
Renta variable de EE. UU. 30% Índice iShares Russell 3000 (ETF) IWV 0.20
Renta variable extranjera desarrollada 15% iShares MSCI EAFE ETF EFA 0.33
Mercados emergentes 5% ETF de iShares Core MSCI Emerging Markets IEMG 0.18
REITs de los Estados Unidos 20% iShares Dow Jones US Real Estate (ETF) IYR 0.45
Bonos del Tesoro de EE. UU. 15% iShares Barclays 7-10 Año Trasry Bnd Fd IEF 0.15
CONSEJOS 15% iShares Barclays TIPS Bond Fund (ETF) PROPINA 0.20
Proporción de gastos promedio ponderado 0.26

T. Rowe Price

Clase de activos Asignación T. Rowe Price Corazón ER
Renta variable de EE. UU. 30% T. Rowe Price Total Equity Market Index Fund POMIX 0.35
Renta variable extranjera desarrollada 15% T. Rowe Price International Equity Index Fund PIEQX 0.50
Mercados emergentes 5% Fondo de Acciones T. Rowe Price Emerging Markets PRMSX 1.25
REITs de los Estados Unidos 20% T. Rowe Price Real Estate Fund TRREX 0.79
Bonos del Tesoro de EE. UU. 15% T. Rowe Price Fondo Intermedio del Tesoro de EE. UU. PRTIX 0.51
CONSEJOS 15% T. Rowe Price Inflation Protected Bond Fund PRIPX 0.50
Proporción de gastos promedio ponderado 0.55

Charles Schwab

Clase de activos Asignación Schwab Clase de inversionista ER
Renta variable de EE. UU. 30% Schwab Total Stock Market Index Fund® SWTSX 0.09
Renta variable extranjera desarrollada 15% Schwab International Index Fund® SWISX 0.19
Mercados emergentes 5% ETF de Schwab Emerging Markets Equity SCHE 0.14
REITs de los Estados Unidos 20% Schwab Fundamental Global Real Estate Index Fund SFREX 0.49
Bonos del Tesoro de EE. UU. 15% Schwab Intermediate-Term Bond Fund ™ SWIIX 0.45
CONSEJOS 15% Schwab® Treasury Inflation Protected Index Index Fund SWRSX 0.19
Proporción de gastos promedio ponderado 0.26

Plan de Ahorro de Ahorro

El TSP es uno de los mejores planes de jubilación disponibles. Sus tarifas se acercan a cero. Sin embargo, no ofrece exposición a ciertas clases de activos, como los REIT y los mercados emergentes. Por esa razón, tuve que ser un poco creativo con esta cartera.

Clase de activos Asignación TSP ER
Renta variable de EE. UU. 30% Fondo C .029
Renta variable extranjera desarrollada 15% Fondo I .029
Mercados emergentes 5% Fondo I .029
REITs de los Estados Unidos 20% Fondo S .026
Bonos del Tesoro de EE. UU. 15% Fondo F .039
CONSEJOS 15% Fondo F .039
Proporción de gastos promedio ponderado .031

Recomendado: